期货从业资格投资分析:2019年期货从业资格《投资分析》模拟试题（3）

【#期货从业资格# 导语】有时候，你必须一个人走，这不是孤独，而是选择。我们时时刻刻都在选择，你选择过什么样的生活就需要付出什么样的代价。既然选择了期货从业资格，就要朝着它勇敢向前，每天进步一点点，基础扎实一点点，通过考试也就会更容易一点点。©文档大全网整理“2019年期货从业资格《投资分析》模拟试题（3）”供考生参考。更多期货从业资格考试模拟试题请访问©文档大全网期货从业资格考试频道。

　　一、单选题

　　1.持有成本理论是以()为中心，分析期货市场的机制，论证期货交易对供求关系产生的积极影响，并逐渐运用到对金融期货的定价上来。

　　A.融资利息

　　B.仓储费用

　　C.风险溢价

　　D.持有收益

　　2.()定义为期权价格的变化与利率变化之间的比率，用来度量期权价格对利率变动的敏感性，计量利率变动的风险。

　　A.Delta

　　B.Gamma

　　C.Rho

　　D.Vega

　　3.关于期权的希腊字母，下列说法错误的是()。

　　A.Delta的取值范围为(-1，1)

　　B.深度实值和深度虚值期权的Gamma值均较小，只要标的资产价格和执行价格相近，价格的波动都会导致Delta值的剧烈变动，因此平价期权的Gamma值

　　C.在行权价附近，Theta的绝对值

　　D.Rho随标的证券价格单调递减

　　4.下列关于Delta和Gamma的共同点的表述中正确的有()。

　　A.两者的风险因素都为标的价格变化

　　B.看涨期权的Delta值和Gamma值都为负值

　　C.期权到期日临近时，对于看跌平价期权两者的值都趋近无穷大

　　D.看跌期权的Delta值和Gamma值都为正值

　　5.在持有成本理论模型假设下，若F表示期货价格，S表示现货价格，W表示持有成本，R表示持有收益，那么期货价格可表示为()。

　　A.F=S+W-R

　　B.F=S+W+R

　　C.F=S-W-R

　　D.F=S-W+R

　　二、多选题

　　6.常见的互换类型有()。[2013年5月真题]

　　A.权益互换

　　B.货币互换

　　C.远期互换

　　D.利率互换

　　7.持有成本假说认为现货价格和期货价格的差由()组成。

　　A.融资利息

　　B.仓储费用

　　C.风险溢价

　　D.持有收益

　　8.下列关于Vega说法正确的有()。

　　A.Vega用来度量期权价格对波动率的敏感性

　　B.波动率与期权价格成正比

　　C.期权到期日临近，标的资产波动率对期权价格影响变小

　　D.该值越小，表明期权价格对波动率的变化越敏感

　　9.持有成本理论中所提到的持有成本指的是()。

　　A.购买基础资产所占用资金的利息成本

　　B.持有基础资产所花费的储存费用

　　C.购买期货的成本

　　D.持有基础资产所花费的保险费用

　　10.期权定价模型在1973年由美国学者()提出。

　　A.费雪·布莱克

　　B.迈伦·斯科尔斯

　　C.约翰·考克斯

　　D.罗伯特·默顿

　　参考答案：

　　1.B2.C3.D4.A5.A

　　6A,B,D7.A,B,D8.A,B,C9.A,B,D

　　10.A,B,D

本文来源：https://www.wddqw.com/t3Fp.html