第10章 练习答案 1.万泉公司最近从宝达公司购进原材料一批，合同规定的信用条件是“2/10,n/40”。如果万泉公司由于流动资金紧张，不准备取得现金折扣，在第40天按时付款。试计算这笔资金的资金成本。 解：资金成本=2% /（1-2%）×360/30 = 24.49% 2.某企业采购商品的信用条件为“4/10,1/35，n/40”，若放弃第一次现金折扣机会而在第35天付款，其机会成本为多少？若两次折扣机会均放弃而在第40天付款，其机会成本又为多少？ 解：放弃第一次折扣的机会成本=（4%-1%）/（1-4%）×360/（35-10）= 45% 放弃第二次折扣的机会成本=1% /（1-1%）×360 /（40-35）= 72.73% 3.某公司拟采购一批商品，供应商报价如下： （1）立即付款，价格为9630元； （2）30天内付款，价格为9750元； （3）31天至60天内付款，价格为9870元； （4）61天至90天内付款，价格为10000元。假设银行短期借款利率为5%,每年按360天计算。要求：计算放弃现金折扣的成本，并确定对该公司最有利的报价方案。 解：（1）立即付款 折扣率=（10000-9630）/10000=3.70% 放弃折扣的成本=3.70%÷（1-3.70%）×360/（90-0）=15.37% （2）30天内付款 折扣率=（10000-9750）/10000=2.50% 放弃折扣的成本=2.50%÷（1-2.50%）×360/（90-30）=15.38% （3）60天内付款 折扣率=（10000-9870）/10000=1.30% 放弃折扣的成本=1.30%÷（1-1.30%）×360/（90-60）=15.81% （4）90天内付款 折扣率=0 放弃折扣的成本=0 可见，对公司最有利的应是第三种报价方案。 本文来源：https://www.wddqw.com/doc/2363076f783e0912a2162a50.html